過去兩年，全球局勢迎來重大變化，國內疫情的反復和國際地緣政治風險的加劇以及逆全球化浪潮，在不確定性日益增加的大背景下，如何讓財富的保值增值成為大家關注的焦點。

時代的潮水正往何處流，掌握財富愈多者往往感知愈敏銳。根據(jù)國際知名機構Henley & Partners的統(tǒng)計和預測，2022年將會有2800名富翁會把財富從全球各地遷至新加坡，與2019年相比增加了87%。

根據(jù)亞洲環(huán)球私人銀行－新加坡銀行與德勤私人客戶服務聯(lián)合編制的《在新加坡設立單一家族辦公室賦能家族理財規(guī)劃》報告顯示，越來越多的亞洲企業(yè)家、富豪和富裕家族正尋求通過家族辦公室完成繼任計劃和財富傳承。

全球私人銀行與財富管理行業(yè)頂級雜志W(wǎng)ealth Briefing Asia一篇文章報道，新加坡境內的家族辦公室數(shù)量去年已達400家，較此前一年漲了一倍。目前，新加坡已成為全球富豪身份規(guī)劃、保障規(guī)劃以及財富規(guī)劃的青睞之地。

作為獨立主權國家，新加坡和世界大多主流國家都有自由貿易協(xié)定，人口結構上華人占主流，這也使得很多高凈值華人鐘意在新加坡布局財富，規(guī)劃未來。

為什么會是新加坡？

9月14日，諾亞國際在新加坡萊佛士酒店舉辦的“布局新未來·財富私享會”上，諾亞控股聯(lián)合創(chuàng)始人、董事局主席兼CEO汪靜波，諾亞控股CFO潘青，諾亞國際CEO陳勁，諾亞國際首席市場官劉彥，諾亞國際新加坡負責人苗薈，歌斐美國地產(chǎn)合伙人陳天松和歌斐美國管理合伙人黃倩等，深度剖析了全球宏觀經(jīng)濟形勢及未來趨勢，并就新加坡的時代機遇和資產(chǎn)配置策略進行了精彩解析。諾亞國際首席市場官劉彥先生作為私享會主持人，通過落地新加坡見聞及對全球財富流動感知，闡述了本次財富私享會的目的，希望通過智慧且專業(yè)的分享，幫助客戶挖掘“新”機遇，布局“新”未來。

諾亞國際CEO陳勁指出，在地球不再“平坦”（即逆全球化）的當下，諾亞將用三個“新”來布局新未來，而此次私享會選在新加坡，也暗合了“新”的主旨。

諾亞國際新加坡負責人苗薈進一步指出，新加坡是符合全球財富管理機構標準的五個地區(qū)之一，世界各地的高凈值人群都在新加坡加速布局他們的財富版圖。苗薈還強調了相比其他的投資形式，家族辦公室在抵御“富不過三代”魔咒方面的顯著作用，能讓家族財富得到世紀傳承。

而來自歌斐美國的地產(chǎn)合伙人陳天松和管理合伙人黃倩分別剖析了美國的地產(chǎn)投資以及科技股投資：陳天松闡述了美國南部陽光地區(qū)出租公寓的廣闊前景，并表示德州和佛州未來可能分別成為美國科技和金融的副中心；黃倩認為每一次經(jīng)濟的低谷都會伴隨著新興科技企業(yè)的崛起，目前歌斐最看好六大方向……

最后的對話環(huán)節(jié)，諾亞控股聯(lián)合創(chuàng)始人、董事局主席兼CEO汪靜波和諾亞控股CFO潘青也誠摯分享了對新加坡這座花園城市的感受以及諾亞未來在新加坡的展望與規(guī)劃。

以下是財富私享會中的精彩觀點，分享給大家——

封控之后我開始以重新創(chuàng)業(yè)的心態(tài)不停拜訪資管企業(yè)

當前的投資需要在安全的前提下找到新的出發(fā)點

改革開放40年，中國人的財富增長很快，但我們需要反思是否得到的比付出的多，在企業(yè)層面，可能無意識地成功比有意識的失敗還要可怕。當前我們需要思考為什么過去能夠成功，現(xiàn)在該如何延續(xù)，我感覺到當前大家的投資理財?shù)挠^念發(fā)生了翻天覆地的變化。

疫情之后我強迫自己每周都要去拜訪幾家投資公司，以重新創(chuàng)業(yè)的心態(tài)，觀察行業(yè)，看看大家面對目前的風險都在作何應對。

當前大家對于投資都比較保守，希望留住第一桶金；但同時也比較迷茫，當前的市場環(huán)境也比較撲朔迷離，越是這樣反而越需要耐心，先搭好架構，做好規(guī)劃，在確保安全的前提下找到新的出發(fā)點。

——汪靜波 | 諾亞控股聯(lián)合創(chuàng)始人，董事局主席兼CEO

財富管理正面臨“被動全球化”

立足為客戶提供可以適應不同市場環(huán)境的產(chǎn)品與服務是關鍵

在全球經(jīng)濟周期的牽引下，眾多投資者開始偏向于保守，諾亞客戶的財富管理也在“被動全球化”。

諾亞國際的戰(zhàn)略布局在立足當下的同時，亦著眼長遠，滿足客戶當下所需，亦會滿足客戶未來所需，希望通過完善的投資策略和產(chǎn)品組合，保護客戶財富，助力客戶財富持續(xù)增長，讓客戶資產(chǎn)可以代代相傳，用專業(yè)成就關愛之心。諾亞始終秉持的責任，是為客戶提供可以適應不同市場環(huán)境的產(chǎn)品與服務，在全球化財富管理的浪潮中，諾亞國際將會不斷拓展服務區(qū)域和產(chǎn)品類型，為客戶全球化財富管理保駕護航。

——潘青 | 諾亞控股CFO

“平坦”的地球不再

諾亞用三個“新”布局新未來

過去兩年時間，整個世界發(fā)生了非常大的變化。我記得十幾年前，有一本暢銷書叫做《世界是平的》（介紹21世紀初的全球化浪潮），但是這兩年我們切身感覺到那個平坦的世界正逐漸離我們遠去，國內反復的疫情和俄烏之間的戰(zhàn)爭使得當前局勢的不確定性淋漓盡致得展現(xiàn)出來。

諾亞作為一家以私募股權見長的頭部資管機構，在過去十幾年間，直接投資超過230個子基金，覆蓋超過7000家底層公司，直接投資的獨角獸公司達到179家，所投公司中有426家成功上市，同時也為客戶帶來了豐厚的回報。

在多重周期共振之下，全球化財富管理已是大勢所趨。對諾亞國際而言，客戶在哪里，諾亞國際就會在哪里。展望未來十年，我們將圍繞著三個“新”來布局——

1、第一是建立本地化的財富管理機構，堅持以客戶為中心，為客戶提供新的本地化服務，同時為海外客戶擴充更豐富的服務內容；

2、第二是新的產(chǎn)品，包括諾亞海外的PEVC項目；

3、最后是新的數(shù)字化平臺——諾亞方舟達富APP，希望借此整合所有的內容和產(chǎn)品，為客戶提供一站式的服務。

——陳勁 | 諾亞國際CEO

中國高凈值人群的財富亟待傳承

家族辦公室是打破“富不過三代”魔咒的利器

要成為全球財富管理中心，需要滿足以下幾個條件——1、政治、經(jīng)濟、法律穩(wěn)定；

2、必須是被認可的經(jīng)濟實質地區(qū)，即非免稅地區(qū)；

3、靠近核心的商業(yè)利益地區(qū)；

4、政府透明度達到全球標準；

5、有發(fā)達的金融服務行業(yè)；

6、人才充沛。

全球范圍能滿足上述條件的地方只有五個，新加坡就是其中之一（另外還有美國、英國、瑞士和中國香港），而且隨著過去幾年的地緣政治和全球經(jīng)濟形勢的變化，使得新加坡在這幾個方面更為突出。

因此我們看到這些年，包括橋水達利歐、日月光董事長、戴森公司創(chuàng)始人在內的世界各地的知名人士都來到新加坡。

新加坡的財富管理行業(yè)，以極具優(yōu)勢的地理位置和高效運營的系統(tǒng)，打造出一個全球財富的安全港灣。

從2017年至2019年，新加坡的家族辦公室數(shù)量增長了5倍，2022年前四個月就有100個家族辦公室獲批。

家族辦公室是一個管理私人或者家族財富的平臺，與信托相比，優(yōu)勢在于家族成員的參與，可以把整個家族擰成一股繩。

所謂“富不過三代”主要是源于家族成員的紛爭，后代的分裂，而家族辦公室的存在就是為了防止這種情況發(fā)生，賦予每個家族成員相應的權利和義務，實現(xiàn)家族財富的百年傳承。

中國高凈值人群的財富亟待進行代際傳承，數(shù)據(jù)顯示，預計有15萬億美金的規(guī)模，將在2030年之前傳給下一代，此前國內的第一代企業(yè)家一直在創(chuàng)業(yè)，沒有時間去思考財富的傳承，現(xiàn)在是思考這個問題的好時機。

——苗薈 | 諾亞國際新加坡負責人

出租公寓是美國的主流剛需

未來德州和佛州可能分別成為美國的科技和金融副中心

對房地產(chǎn)進行細分領域投資，會讓你獲得更相對更好的回報，更長久的發(fā)展，美國商業(yè)地產(chǎn)主要細分為出租公寓、工業(yè)及物流倉儲、辦公樓三大塊。2007年以前，辦公樓占到美國地產(chǎn)投資的半壁江山，而到2019年疫情之前，出租公寓超過辦公樓，而2021年出租公寓占比達到42%，工業(yè)物流也超過辦公樓的份額，這是一個大趨勢。

租賃是美國人的主要居住形式，出租公寓是美國的主流剛需，美國也是全球最大的房屋租賃市場，出租公寓的趨勢也取決于人口的遷徙，美國人口流動的趨勢是從寒冷地區(qū)到南部溫暖地區(qū)、從稅收高的地區(qū)到稅收低的地區(qū)。

從1960年代以來，無論經(jīng)濟情況如何，美國出租公寓的出租率都維持在90%以上，是抗通脹、抗跌、穿越周期的優(yōu)質資產(chǎn)。

后疫情時代對美國人的遷徙帶來了深遠的影響，遠程辦公和線上購物成為不可逆的趨勢。

未來德州可能會成為美國科技企業(yè)的副中心，“硅谷第二”；佛州則變成美國的金融副中心，“南華爾街”。

線上購物相當于是把商品從商場轉移到倉儲設施之中，所以過去五到十年，很多美國頭部投資機構鮮少投資新的商場，而是大規(guī)模投資倉儲物流，同時，倉儲租金的增長維持在兩位數(shù)，而商場大規(guī)模倒閉。

——陳天松 | 歌斐美國地產(chǎn)管理人

每一次市場低點都會催生出一批頭部科技公司

危機中蘊藏著巨大的投資機會——我們目前最關注這六個方向

歌斐硅谷累計直接投資了數(shù)十個項目，其中有多家公司成功IPO，并實現(xiàn)了令投資人滿意的回報。在今年市場波動、地緣政治風險加劇、通貨膨脹嚴重的背景下，我們依然在今年5月找到機會，繼續(xù)為投資人帶來可喜的回報機會。

美國科技股投資是我們全球資產(chǎn)配置中非常看重的一塊，因為從長周期來看，每當全球經(jīng)濟處于低谷的時期，都會有新興科技拉動，將經(jīng)濟帶回增長周期。

每一次市場低點都會催生出一批美國頭部科技公司，比如Space X誕生于2002年互聯(lián)網(wǎng)泡沫之后；Airbnb、Uber則誕生在2008年次貸危機之后……所以每一次危機都會伴隨著巨大的投資機會。科技風險投資需要在每一個技術周期提前布局，抓住發(fā)展趨勢。大多數(shù)行業(yè)定義級別的優(yōu)秀公司都是在市場低谷時期創(chuàng)立，并經(jīng)歷多次市場震蕩中持續(xù)發(fā)展。美國優(yōu)秀的風險投資基金都是不懈地專注聚焦能帶領下一代經(jīng)濟增長引擎的科技趨勢，并在合理估值區(qū)間去抓住潛在超級贏家。

當前歌斐硅谷最關注六大科技領域：元宇宙、云安全、金融科技、數(shù)據(jù)醫(yī)療、智能制造（自動駕駛）以及加密貨幣（Web 3.0）。

——黃倩 | 歌斐美國管理合伙人